ما هو رمز التداول الخاص بسهم ADIB؟
رمز التداول الخاص بسهم بنك أبوظبي الإسلامي هو ADIB في سوق أبوظبي للأوراق المالية (ADX).
هل يوزع البنك أرباحًا نقدية بانتظام؟ وما هو العائد على السهم؟
نعم، بنك أبوظبي الإسلامي يوزع أرباحًا نقدية بانتظام. ووفقًا لما أعلن في الجمعية العامة لعام 2025، تمت الموافقة على توزيع 0.83 درهم للسهم الواحد كأرباح نقدية عن عام 2024، ما يعادل دفع نقدي إجمالي قدره 3.030 مليار درهم.
أما فيما يخص العائد على السهم (EPS)، فالموقع Fintel يشير إلى أن EPS (TTM) الحالي للسهم يصل إلى 1.64 درهم تقريبًا.
ما هي جودة الأصول لدى البنك؟
شهد بنك أبوظبي الإسلامي تحسنًا ملحوظًا في جودة أصوله، إذ تراجعت نسبة القروض غير العاملة (NPA) إلى 4.0٪ في نهاية عام 2024، وهي أدنى نسبة منذ عام 2017، بينما بلغت نسبة التغطية بالمخصصات ونظريًا بالضمانات حوالي 157.4٪، مما يعكس تحسنًا كبيرًا في قدرة البنك على امتصاص خسائر الائتمان المحتملة. وهذه المؤشرات تظهر أن البنك بات يلتزم بمعايير أكثر صرامة للاكتتاب الائتماني وإدارة المحفظة مما يقلل مخاطر التعثر، الأمر الذي يدعم ثقة المستثمرين في قدرة البنك على الاستقرار والنمو.
ما هي مضاعفات التقييم (مثل P/E وROE) وهل السهم مقوم بشكل جذاب؟
يظهر السهم حاليًا مضاعف السعر إلى الربح (P/E) عند حوالي 13.86 مرة (Trailing P/E) مع توقع أن ينخفض إلى نحو 12.74 مرة (Forward P/E) قريبًا. أما العائد على حقوق الملكية (ROE) فقد بلغ نحو 24.22٪، ما يشير إلى أن البنك يدر أرباحًا جيدة مقارنة بحجم حقوق المساهمين. بالنظر إلى هذه المؤشرات، يمكن القول إن السهم يقيم بشكل مقبول إلى جيد ليس رخيصًا بشكل كبير، لكن يظهر عائدًا جيدًا على رأس المال المستثمر، مما يجعل السهم خيارًا جذابًا نسبيًا للمستثمرين الباحثين عن سهم بنكي مستقر مع أداءٍ لائق.
هل يعتبر سهم ADIB مناسبًا للاستثمار طويل الأجل؟
يعتبر سهم Abu Dhabi Islamic Bank PJSC (ADIB) مناسبًا للاستثمار طويل الأجل، وقد دعمت عدة بيانات تحليلية ذلك. على سبيل المثال، سجل البنك نموًا في الأرباح وارتفاعًا في العائد على حقوق الملكية (ROE)، حيث حقق أيضًا توسعًا في قاعدة العملاء والتحول الرقمي، مما يعزز من فرصه للنمو المستدام. كما أن قدرته على جذب ودائع CASA منخفضة التكلفة وتحسين جودة الأصول تدعم مخططه الطويل الأمد. بالرغم من ذلك، يجب على المستثمرين الأخذ بعين الاعتبار أن أي استثمار طويل الأمد لا يخلو من مخاطر، مثل تعرض البنك لتقلبات أسعار الفائدة أو بيئة التنافس المتصاعدة، أو تأثيرات اقتصادية أو تنظيمية محتملة.
هل من المتوقع أن يواصل سهم ADIB النمو في الأرباح خلال السنوات القادمة؟
من خلال مراجعة التوقعات المالية الفصلية والأداء الأخير، يبدو أن سهم ADIB لديه فرص معقولة لمواصلة النمو في الأرباح، مع بعض التحديات التي قد تحد من الزخم. على سبيل المثال، في النصف الأول من عام 2025، حقق البنك صافي ربح قبل الضريبة بقيمة 4.0 مليار درهم، بزيادة سنوية قدرها 16٪، مدعومًا بنمو الإيرادات بنسبة 11٪، وتحسن الكفاءة التشغيلية. كما أن صافي الربح بعد الضريبة في نفس الفترة ارتفع إلى 3.5 مليار درهم (+15٪) مقارنة بالفترة المماثلة من العام السابق، مما يدل على بقاء الربحية تحت ضغط نمو معقول وإدارة مخاطرة فعالة. علاوة على ذلك، تظهر التوقعات المستقبلية من أن الأرباح المتوقعة للسهم قد تنمو بمعدل حوالي 7.8٪ سنويًا، مع توقع نمو في الإيراد بنسبة تصل إلى 9.4٪، والعائد على حقوق الملكية قد يصل إلى حوالي 23.95٪. مع ذلك، يجب الأخذ في الحسبان أن هذه التوقعات قائمة على افتراضات قد تتأثر بالتقلبات الاقتصادية أو التغيرات التنظيمية، لذا ينصح بمراقبة الأداء الفعلي لكل ربع لضبط التوقعات.
هل تحتاج مساعدة؟
